Dollaren nærmer sig første månedlige overskud siden oktober

Den amerikanske dollar faldt en smule fredag, men forblev på rette vej til månedlige stigninger, understøttet af eskalerende geopolitiske spændinger og en mere aggressiv tone fra Federal Reserve.

Kl. 03:00 ET (08:00 GMT) steg det amerikanske dollarindeks – som måler den amerikanske dollar mod en kurv af seks større valutaer – med 0,1 % til 97,650, hvilket er på vej mod en månedlig stigning på omkring 1,4 %.

Spændinger i Mellemøsten støtter dollaren

Dollaren nød godt af den voksende bekymring for, at den amerikanske militæropbygning i Mellemøsten kunne føre til konflikt med Iran, på trods af løbende møder mellem de to sider for at diskutere Teherans atomprogram.

Mæglere fra Oman rapporterede, at USA og Iran gjorde fremskridt under forhandlingerne torsdag, men flere timers forhandlinger endte uden et klart gennembrud, der kunne forhindre potentielle amerikanske angreb.

Analytikere hos ING sagde, at enhver eskalering mellem Washington og Teheran kunne have den stærkeste indvirkning på dollaren på nuværende tidspunkt. De tilføjede, at sandsynligheden for et amerikansk angreb på Iran inden udgangen af marts fortsat er relativt høj på 55 % ifølge estimater fra Polymarket-platformen, hvilket forhindrer markederne i at satse aggressivt på yderligere dollarsvaghed for nu.

Dollaren fik også yderligere støtte fra en relativt mere høgeagtig tone i Federal Reserve, efter at "flere" politikere på januarmødet signalerede åbenhed over for at hæve renten igen, hvis inflationen forbliver høj.

Data fra de amerikanske producentprisindekser for januar forventes senere i sessionen sammen med planlagte bemærkninger fra Fed-embedsmændene John Williams og Neel Kashkari.

Euroen svækkes midt i den økonomiske afmatning i Europa

I Europa steg EUR/USD med 0,1 % til 1,1806, men den fælles valuta er på vej mod et månedligt tab på mere end 1 %, da der forventes en uændret rente i flere måneder for Den Europæiske Centralbank.

Tysklands arbejdsløshed steg en smule i februar med 1.000 personer til 2,977 millioner, hvilket afspejler den fortsatte indvirkning af økonomisk svaghed i løbet af de seneste tre år på Europas største økonomi.

I Frankrig steg forbrugerpriserne med 1,1 % i forhold til året før i februar, hvilket overgik forventningerne og signalerede en hurtigere inflation, efter at den i januar var aftaget til det laveste niveau i mere end fem år.

ING-analytikere sagde, at niveauet 1,180 kunne forblive et omdrejningspunkt for EUR/USD, da usikkerhed relateret til Iran fortsat begrænser stærke retningsbestemte satsninger på markedet.

Pundet falder efter valgnedslag

GBP/USD steg med 0,1 % til 1,3495, men pundet forventes at afslutte en tre måneders sejrsrække efter at være faldet med mere end 2 % i februar.

Storbritanniens Labour-parti, anført af premierminister Keir Starmer, led et pinligt valgnederlag efter at have mistet et af sine sikreste pladser til det venstreorienterede De Grønne Parti.

Udviklingen øger presset på Starmer for at demonstrere sine lederegenskaber efter uger med politisk turbulens og stigende krav om hans afgang. ING-analytikere bemærkede, at udviklinger, der svækker Starmers position, har en tendens til at tynge pundet, især hvis de øger sandsynligheden for, at et mere venstreorienteret lederskab opstår.

Yen på vej mod månedligt fald midt i politisk usikkerhed

I Asien faldt USD/JPY med 0,1 % til 156,04, men er fortsat på rette vej mod en månedlig stigning på omkring 0,6 %, da den japanske valuta fortsat kæmper på grund af spørgsmål om den finanspolitiske indvirkning af stimulusplaner og skattelettelser foreslået af premierminister Sanae Takaichi.

Den regerende koalition's jordskredssejr i Japans underhus har givet Takaichi en klarere vej til at få sin finanspolitiske dagsorden vedtaget.

Yenen oplevede også yderligere pres på grund af stigende usikkerhed om timingen af Bank of Japans næste renteforhøjelse, især efter at svage kerneforbrugerindeks fra Tokyo for februar viste, at inflationen faldt til under centralbankens mål på 2 % for første gang i næsten fire år.

Bevægelser i asiatiske og australske valutaer

USD/CNY steg med 0,2 % til 6,8552, efter at People's Bank of China fjernede reservekravet for valutarisiko på visse terminskontrakter, et skridt der muliggør billigere dollarkøb i landet.

Beslutningen fulgte efter en stærk stigning i yuanen i de seneste måneder, delvist drevet af eksportører, der sælger amerikanske dollars midt i et stærkt handelsoverskud med USA.

I mellemtiden steg AUD/USD med 0,3 % til 0,7125, og den australske dollar er på vej mod en stigning på mere end 2 % i denne måned, understøttet af mere aggressive forventninger til Reserve Bank of Australias politik.