Den japanske yen steg i den asiatiske handel torsdag mod en kurv af større og sekundære valutaer og forlængede dermed sin genopretning for anden dag i træk mod den amerikanske dollar midt i fortsat opkøb fra seks ugers lavpunkt, understøttet af de seneste kommentarer fra Japans finansminister.

Svage arbejdsmarkedsdata i Japan har reduceret forventningerne til japanske rentestigninger på kort sigt, da investorerne afventer yderligere tegn på Bank of Japans pengepolitiske kurs i år.

Prisoversigt

Japansk yen-kurs i dag: Dollaren faldt med 0,4% mod yenen til ¥156,45, et fald fra åbningsniveauet på ¥157,05, efter at have nået et handelshøjdepunkt på ¥157,19.

Yenen sluttede onsdagens handel med en stigning på 0,4% mod dollaren, hvilket er den første stigning i de seneste tre dage efter at have nået et seks-ugers lavpunkt på ¥157,97 i den foregående handel.

den japanske finansminister

Den japanske finansminister, Satsuki Katayama, udtalte tirsdag, at finansielle embedsmænd overvåger markederne nøje med en "stærk følelse af hastende behov". Da hun blev spurgt om muligheden for intervention på valutamarkedet, sagde hun, at Japan nåede til en gensidig forståelse med USA sidste år.

Japanske renter

Data offentliggjort i Tokyo denne uge viste, at Japans arbejdsløshedsprocent steg til 2,7 % i januar, hvilket er over markedets forventninger på 2,6 %, efter at have registreret 2,6 % i december.

Efter dataene faldt markedsprissætningen for en renteforhøjelse på 25 basispoint fra Bank of Japan i marts fra 15 % til 5 %.

Prissætningen for en rentestigning på 25 basispoint i april faldt også fra 40 % til 25 %.

I den seneste meningsmåling fra Reuters forventes det, at den japanske centralbank vil hæve renten til 1 % inden september.

Analytikere hos Morgan Stanley og MUFG skrev i en fælles analyse, at de allerede havde vurderet sandsynligheden for en rentestigning i marts eller april som lav, men med den stigende usikkerhed som følge af udviklingen i Mellemøsten vil Bank of Japan sandsynligvis indtage en mere forsigtig holdning, hvilket yderligere reducerer chancerne for en rentestigning på kort sigt.

Investorerne afventer nu yderligere data om inflation, arbejdsløshed og lønninger i Japan for at kunne revurdere disse forventninger.

Palladiumpriserne steg under onsdagens handel på grund af køb fra lavere niveauer, efter at industrimetallet led store tab tirsdag. Metallet var kommet under stærkt pres sideløbende med fald i andre industrimetaller, da geopolitiske bekymringer knyttet til den igangværende konflikt i Mellemøsten mellem USA og Kina tyngede markederne.

Nøglefaktorer bag faldet:

Forsyningsforstyrrelser og geopolitiske risici

Eskalerende spændinger i Mellemøsten og afbrydelser i visse minedriftsaktiviteter øgede bekymringerne om udbuddet. Paradoksalt nok resulterede disse bekymringer ikke i stærk købsinteresse, men bidrog i stedet til markedsvolatiliteten, mens sælgerne forblev dominerende i handlen.

Svag amerikansk støtte til politikker for elbiler

Den aftagende politiske momentum bag incitamenter til elbiler i USA har presset markedsstemningen. Palladium anvendes i vid udstrækning i bilkatalysatorer, så enhver opbremsning i støttepolitikker tynger forventningerne til den industrielle efterspørgsel.

Klart teknisk pres

Faldet under 20-dages og 50-dages glidende gennemsnit sendte et negativt signal til kortsigtede handlende. ADX-indikatoren afspejler også svag trendstyrke med en bearish bias, hvilket tyder på, at den nedadgående momentum endnu ikke er blevet stærk nok til at udløse en afgørende vending, på trods af at sælgere fortsat dominerer markedet.

Analytikernes synspunkter: blandede forventninger

Analytiker Anton Kharitonov fra Traders Union mener, at bruddet under kort- og mellemlangsigtede gennemsnit er et advarselssignal, og identificerer $1.715 som et vigtigt støtteniveau. Han bemærkede, at et brud under dette niveau kunne åbne døren for yderligere tab, og understregede, at enhver nuværende genopretning virker skrøbelig, så længe sælgerne forbliver i kontrol over markedet.

I mellemtiden har analytiker Viktoras Karabitiants fra samme firma et mere optimistisk syn og bemærker, at ugentlige indikatorer som Relative Strength Index (RSI) og Moving Average Convergence Divergence (MACD) fortsat vil være støttende på længere sigt. Han mener, at intervallet mellem $1.700 og $1.750 repræsenterer en konsolideringsfase inden for en bredere langsigtet opadgående trend.

Analytiker Parshwa Turakhia fokuserer på kort sigt og forklarer, at indikatorer som Stoch RSI og CCI peger på oversolgte forhold, der kan muliggøre hurtige rebounds mod niveauet på $1.750, selvom den høje volatilitet i markedet forventes at fortsætte.

I dagens amerikanske handel steg palladium-futures med 1,9 % til 1.678,5 dollars pr. ounce klokken 16:27 GMT.

Bitcoin er vendt tilbage og har brudt over $70.000-niveauet, en af de stærkeste psykologiske tærskler på markedet. Trods den frygt, der i øjeblikket dominerer de globale aktiemarkeder, og faldet i metaller som sølv, ser det ud til, at kapital strømmer mod Bitcoin.

Som set i går havde Bitcoin allerede registreret positive finansieringsrater, sammen med positive tilstrømninger på tværs af alle 12 spot Bitcoin ETF'er. Disse signaler pegede tydeligt på et voksende bullish momentum. Trods den amerikanske dollars styrke var den ikke i stand til at udøve det forventede nedadgående pres på Bitcoin under dagens handel.

BTC/USDT og afkastet mod $90.000

I skrivende stund handles Bitcoin til $71.169, nær den øvre grænse af en konsolideringskanal, med tegn på et skift i prisadfærden.

Niveauet på $76.000 repræsenterer den næste modstandszone, der skal brydes, da den falder sammen med det 50-dages eksponentielle glidende gennemsnit (EMA50). Et udbrud over dette niveau kan styrke momentum og skubbe prisen mod $90.000.

Det bearish scenarie ville indebære, at prisen falder inden for intervallet $70.000-$76.000, hvilket kan føre til et fornyet fald mod niveauer set i den seneste periode med geopolitiske spændinger.

Ethereum springer over $2.000 efter altcoins

Efter at Bitcoin begyndte at vise bullish adfærd i gårsdagens sessioner, fulgte store altcoins bevægelsen.

Ethereum sprang over niveauet på $2.000 efter at være blevet handlet under det i løbet af ugen. Ethereum, den næststørste kryptovaluta målt på markedsværdi med en markedsværdi på omkring $250 milliarder, har overgået både det 7-dages simple glidende gennemsnit (SMA7) på $1.989,48 og det 7-dages eksponentielle glidende gennemsnit på $1.976,66.

Hvis den positive momentum fortsætter, og prisen opretholder $2.000 som støtte, kan den bevæge sig for at teste Fibonacci-modstandsniveauet på 23,6% ved $2.240.

Altcoins følger "lederen" Bitcoin

Med Bitcoins momentumskifte har flere andre altcoins registreret gevinster i løbet af de sidste 24 timer.

XDC steg til sit højeste niveau i to uger efter at have genoprettet sig fra en korrektion på $0,0364.

Morpho handles til $1,96 og fortsætter dermed sin opadgående tendens efter at have steget med 67% i løbet af den seneste måned og 3,5% i løbet af de sidste 24 timer. Denne stigning kom efter øget netværksforbrug og en stigning i den samlede låste værdi (TVL) på 2,97, sammen med et højere antal låste Ethereum-tokens sammenlignet med sidste års lavpunkt på 976.000 ETH.

Binance Coin (BNB) steg også til over $650 med stærke signaler, der tyder på et udbrud fra det lavere konsolideringsinterval. Andre kryptovalutaer, der oplevede stigninger, inkluderer:

Ripple (XRP)

Solana

Litecoin

Hedera

Uniswap

Polkadot

Bittensor (TAO)

Nærprotokol

De ti største kryptovalutaer registrerede en gennemsnitlig gevinst på omkring 5%, og de positive udsigter fortsætter på kort og mellemlang sigt.

Den amerikanske dollar holdt sig onsdag tæt på sit højeste niveau i tre måneder, da investorerne indtog en dybt pessimistisk holdning til euroen midt i bekymringer om vedvarende høje energipriser efter konflikten i Mellemøsten, som har tynget de globale aktiemarkeder.

Euroen lå stabilt på 1,1612 dollars efter tidligere at have nået sit laveste niveau siden slutningen af november, efter at data offentliggjort tirsdag viste, at inflationen i eurozonen accelererede hurtigere end forventet i februar, før konflikten i Iran begyndte.

George Saravelos, global chef for valutaforskning hos Deutsche Bank, sagde, at virkningen af den iranske krig på euro/dollar-parret afhænger af én faktor: energi.

Optionsmarkedet signalerer svaghed i euroen

Finansmarkederne genoptog deres udsalg onsdag, da frygten for stigende inflation spredte sig efter israelske og amerikanske angreb på mål i Iran, hvilket fik investorer til at skynde sig mod likviditet.

Optionsmarkedet viser, at handlende er mere pessimistiske over for euroen end på noget andet tidspunkt i mindst et år, hvilket vender den overvældende bullish holdning, der blev set for bare seks uger siden.

"Vi er stadig i et scenarie, hvor dollarfald vil være kortvarige og købes, fordi der er en masse negativitet priset ind i de fleste valutaer, der er følsomme over for energipriser," sagde Jeremy Stretch, chef for G10 FX-strategi hos CIBC Capital Markets. "Og i Europa drejer alt sig om naturgaspriser."

Prisen på euro-put-optioner i forhold til dollaren nåede i det kommende kvartal den højeste præmie siden sidste marts ifølge LSEG-data, hvilket indikerer, at handlende forventer yderligere nedgang for euroen.

Euroen kan falde mod 1,13 dollars

Saravelos bemærkede, at hver kombineret stigning på 10% i priserne på Brent-råolie og europæisk naturgas reducerer euroens værdi med omkring 0,8%, og tilføjede, at en pris på Brent- og gasolie, der når 100 dollars pr. tønde, kan skubbe euro/dollar-parret mod omkring 1,13 dollars.

De globale olie- og gaspriser er steget kraftigt, da energieksporten fra Mellemøsten blev afbrudt efter Irans gengældelsesangreb på skibe og infrastruktur, som lukkede skibsruter i Golfen og stoppede produktionen fra Qatar til Irak.

Brent-futures er steget med omkring 16 % siden fredag og nåede 84 dollars pr. tønde, det højeste niveau siden juli 2024, mens de europæiske gaspriser er steget med omkring 85 % siden slutningen af sidste uge.

Den Europæiske Centralbanks udsigter

Markedshandlere vurderer, at der er en 33% chance for, at Den Europæiske Centralbank vil hæve renten i år, sammenlignet med en 40% sandsynlighed for en rentesænkning for bare en uge siden.

Andre steder faldt det britiske pund med 0,3 % til 1,3323 dollars, presset af stigende energipriser, da inflationen i Storbritannien forbliver på 3 %, over Bank of Englands mål på 2 %.

I mellemtiden lå dollarindekset stabilt på 99,05 efter at have nået sit stærkeste niveau siden 28. november. Dollaren faldt med 0,26 % mod yenen til ¥157,35 og faldt en smule med 0,1 % mod offshore-yuanen til 6,913 efter blandede kinesiske PMI-data for februar.