Den amerikanske dollar ændrede sig næsten ikke onsdag efter at have vist sit største daglige fald i næsten to uger efter svagere end forventede amerikanske inflationsdata, hvilket reducerede markedets forventninger til en forestående renteforhøjelse fra Federal Reserve, selvom der fortsat er bekymring for, at højere oliepriser kan genoplive inflationspresset.

Dollaren forblev stabil over for den japanske yen på 162,24, mens euroen og det britiske pund begge steg med omkring 0,1% til henholdsvis 1,1428 dollars og 1,3406 dollars.

Det amerikanske dollarindeks, der måler dollaren mod en kurv af seks store valutaer, forblev stabilt på 100,9 efter at være faldet med 0,4 % i den foregående session, det største fald på én dag i næsten to uger, og er dermed tilbage fra det højeste niveau siden 2. juli.

Data offentliggjort tirsdag viste, at den amerikanske inflation faldt til 3,5 % år-til-år i juni, hvilket er under forventningerne på 3,8 %, mens det samlede forbrugerprisindeks faldt med 0,4 % måned-til-måned, hvilket markerer det første månedlige fald siden april 2020, drevet af lavere energipriser.

De svagere inflationsdata drev de amerikanske statsobligationsrenter ned, hvor renten på toårige statsobligationer faldt med omkring 9 basispoint fra et 16-måneders højdepunkt, da markederne nedjusterede forventningerne om en kortsigtet rentestigning.

Chris Turner, Global Head of Markets hos ING, sagde, at markederne i stigende grad var blevet overbeviste om, at den amerikanske centralbank (Federal Reserve) ville hæve renten i september, men de seneste inflationstal har sået en vis tvivl om dette scenarie.

Han tilføjede, at Fed sandsynligvis vil have brug for flere svage inflationsmålinger, før den udelukker en ny renteforhøjelse i år, og bemærkede, at forventningerne om en strammere pengepolitik sandsynligvis vil forblive gældende på kort sigt, hvilket vil bidrage til at støtte dollaren, mens energipriserne fortsat er en nøglefaktor i at bestemme dens retning.

I en vidneforklaring for Repræsentanternes Hus' finansudvalg gentog formanden for Federal Reserve, Kevin Warsh, at centralbanken "ikke vil tolerere" vedvarende forhøjet inflation og lovede at udføre sit mandat, selvom den står over for pres fra den amerikanske præsident Donald Trump.

Ifølge LSEG-data indpriser markederne nu en sandsynlighed på cirka 65 % for en rentestigning på septembermødet, mens chancerne for en rentestigning i juli er faldet til næsten nul.

I Mellemøsten fortsatte den eskalerende konfrontation mellem USA og Iran med at give næring til inflationsbekymringer, efter at udviklingen havde presset oliepriserne op til det højeste niveau i en måned. Præsident Donald Trump genindførte en flådeblokade af alle iranske havne, mens det amerikanske militær annoncerede en ny runde af angreb med det formål at reducere Irans kapacitet til at målrette kommerciel skibsfart i Hormuzstrædet.

På andre valutamarkeder svækkedes den norske krone over for både dollaren og euroen, efter at Norges kerneinflation aftog mere end forventet i juni, hvilket lettede presset på centralbanken til at hæve renten næste måned.

I mellemtiden holdt den newzealandske dollar sig tæt på et måneds højeste niveau på 0,5815 amerikanske dollar, mens den australske dollar steg en smule til 0,6985 amerikanske dollar.

I Kina aftog den økonomiske vækst til 4,3 % i andet kvartal, hvilket var det svageste tempo i mere end tre år. Yuanen steg kortvarigt til et måneds højdepunkt på grund af stigende forventninger om, at de kinesiske myndigheder vil indføre yderligere økonomiske stimulusforanstaltninger.

Guldpriserne faldt i den europæiske handel onsdag og genoptog de tab, der midlertidigt blev stoppet i den foregående session, og bevægede sig tilbage mod et to-ugers lavpunkt, da den inflationære effekt af stigende oliepriser opvejede den fortsatte svaghed i den amerikanske dollar.

Svagere end forventede amerikanske forbrugerinflationsdata reducerede forventningerne om yderligere renteforhøjelser fra Federal Reserve i år. Investorerne afventer nu juni-rapporten fra producentprisindekset (PPI) senere i dag, sammen med andendagen af Federal Reserve-formand Kevin Warshs halvårlige vidneudsagn for Kongressen, for at få nye spor om udsigterne for pengepolitikken.

Prisen

• Guldpriserne faldt med 0,9 % til 4.017,47 dollars pr. ounce fra et åbningsniveau på 4.052,98 dollars efter at have nået et intradagshøjdepunkt på 4.062,17 dollars.

• Guld steg med 1,3% tirsdag og opnåede sin første daglige stigning i tre handelsdage, da der opstod gode køb efter at priserne ramte et to-ugers lavpunkt på 3.983,64 dollars pr. ounce.

• Ud over jagten på gode køb fik guld støtte, efter at de amerikanske forbrugerinflationsdata var lavere end forventet.

Amerikanske dollar

Det amerikanske dollarindeks faldt med 0,15 % onsdag og forlængede dermed sine fald for anden gang i træk, da den amerikanske dollar blev svækket mod en kurv af større valutaer.

Renterne på amerikanske statsobligationer faldt også, da forventningerne om en kortsigtet renteforhøjelse fra Federal Reserve aftog. Investorer ser nu frem til yderligere økonomiske data og kommentarer fra embedsmænd fra Fed for at få klarere vejledning om den pengepolitiske retning.

Globale oliepriser

Oliepriserne steg med mere end 0,5% onsdag, hvilket forlængede stigningerne for tredje gang i træk og nærmede sig det højeste niveau på en måned, der blev nået tirsdag, da militærangreb mellem USA og Iran fortsatte omkring Hormuzstrædet.

Udviklingen af Iran-konflikten

• Den amerikanske flådeblokade af iranske havne trådte officielt i kraft, hvor amerikanske styrker overvåger skibe, der sejler ind i og ud af iranske havne.

• USA udførte nye militærangreb rettet mod iranske missilsystemer og luftforsvar omkring Hormuzstrædet, hvilket markerede endnu en eskalering af krisen.

• Iran annoncerede nye droneangreb rettet mod USA-forbundne baser og faciliteter i hele regionen, samtidig med at de opretholder en øget militær beredskabstilstand.

• Iranske embedsmænd sagde, at USA tager fejl, hvis de mener, at disse handlinger vil tvinge Teheran tilbage til forhandlingsbordet.

• Den amerikanske præsident Donald Trump udsendte en streng offentlig advarsel til Teheran og truede med at ødelægge alle iranske kraftværker og vigtige broer "i næste uge", medmindre Iran indvilliger i øjeblikkeligt at vende tilbage til forhandlingerne.

Amerikanske renter

• Data offentliggjort tirsdag viste, at den amerikanske forbrugerinflation aftog mere end forventet i juni, primært på grund af lavere energipriser.

• Højtstående embedsmænd fra Federal Reserve hilste de svagere inflationstal for juni velkommen, men understregede, at der ville være behov for yderligere måneder med lignende data, før man kunne konkludere, at inflationspresset reelt aftager.

• Efter dataene viste CME Groups FedWatch-værktøj, at sandsynligheden for, at Federal Reserve holder renten uændret på sit møde i juli, steg fra 59 % til 86 %, mens sandsynligheden for en rentestigning på 25 basispoint faldt fra 41 % til 14 %.

• Forventningerne om uændret rente på decembermødet steg også fra 10 % til 20 %, mens sandsynligheden for en renteforhøjelse på 25 basispoint faldt fra 90 % til 80 %.

• Investorerne afventer nu offentliggørelsen af det amerikanske producentprisindeks for juni senere i dag for at revurdere udsigterne for Federal Reserves politik.

Kevin Warsh

Kl. 14.00 GMT fortsætter formanden for Federal Reserve, Kevin Warsh, sin halvårlige vidneudsagn for Senatets bankudvalg i Washington.

Under tirsdagens fremmøde for Repræsentanternes Hus' Finansudvalg lovede Warsh en gennemgribende revision af Federal Reserves politik med det formål at fjerne det, han beskrev som den inflationsskat, der pålægges det amerikanske folk.

Udsigter for guld

Kelvin Wong, senior markedsanalytiker for Asien og Stillehavsområdet hos OANDA, sagde, at markedet nu i vid udstrækning ser forbi forbrugerprisindeksdataene og ser dem som en efterslæbende indikator. Han tilføjede, at Trumps fortsatte blokade af skibsfart gennem Hormuzstrædet har drevet oliepriserne op og tynger guldet.

SPDR Gold Trust

Beholdningerne i SPDR Gold Trust, verdens største guldbaserede børsnoterede fond, steg med 2 tons tirsdag, hvilket bragte de samlede beholdninger op på 1.004,45 tons, en stigning fra 1.002,45 tons, det laveste niveau siden 2. juli.

Euroen blev styrket over for en kurv af globale valutaer under den europæiske handel onsdag. Den fortsatte dermed sin stigning over for den amerikanske dollar for anden gang i træk og nærmede sig et to-ugers højdepunkt, understøttet af en svagere amerikansk dollar efter svagere end forventede amerikanske inflationsdata.

I takt med at de globale oliepriser fortsætter med at stige, dukker inflationspresset på Den Europæiske Centralbanks beslutningstagere op igen, hvilket forstærker forventningerne om, at ECB kan hæve renten i september.

Prisen

• Euroen steg med omkring 0,2 % i forhold til den amerikanske dollar til 1,1442 dollar, efter at have åbnet på 1,1420 dollar og nået et intradag-bundpunkt på 1,1417 dollar.

• Euroen lukkede tirsdag med en stigning på 0,35 % over for den amerikanske dollar, hvilket var den første daglige stigning i tre handelsdage, og den nåede et to-ugers højdepunkt på 1,1462 dollar efter svagere end forventede amerikanske inflationsdata.

amerikanske dollar

Det amerikanske dollarindeks faldt med 0,15 % onsdag, hvilket forlængede tabet for anden gang i træk, da den amerikanske dollar blev svækket mod en kurv af globale valutaer.

De amerikanske inflationstall for juni var lavere end forventet, drevet af lavere energipriser, hvilket signalerer et aftagende inflationspress på den amerikanske centralbanks politikere.

Renterne på amerikanske statsobligationer faldt, da forventningerne til kortsigtede rentestigninger fra Federal Reserve aftog, mens investorerne afventer yderligere økonomiske data og kommentarer fra Fed-embedsmænd for klarere vejledning om den fremtidige pengepolitik.

Senere i dag offentliggør USA data for producentprisindekset (PPI) for juni, mens formanden for Federal Reserve, Kevin Warsh, vil fortsætte sin halvårlige vidneudsagn for den amerikanske kongres.

Globale oliepriser

Oliepriserne steg med mere end 0,5% onsdag, hvilket forlængede stigningerne for tredje gang i træk og nærmede sig det højeste niveau på en måned, der blev nået tirsdag, da militære sammenstød mellem USA og Iran fortsatte omkring Hormuzstrædet.

Udviklingen af Iran-konflikten

• USA begyndte officielt at håndhæve sin flådeblokade af iranske havne, samtidig med at de overvågede skibe, der sejler ind i og ud af landet.

• Amerikanske styrker udførte nye angreb rettet mod iranske missilsystemer og luftforsvarspositioner nær Hormuzstrædet i en yderligere eskalering af konflikten.

• Iran annoncerede nye droneangreb mod mål og militærbaser med tilknytning til USA i hele regionen, samtidig med at de opretholder en øget militær beredskabstilstand.

• Iranske myndigheder sagde, at Washington tager fejl, hvis de mener, at deres handlinger vil tvinge Teheran tilbage til forhandlingsbordet.

• Den amerikanske præsident Donald Trump udsendte en offentlig advarsel til Teheran og truede med at ødelægge alle kraftværker og vigtige broer over Iran "i næste uge", medmindre landet øjeblikkeligt accepterer at genoptage forhandlingerne.

Europæiske renter

• Midt i stigende globale oliepriser har pengemarkederne øget priserne på en renteforhøjelse på 25 basispoint fra Den Europæiske Centralbank på julimødet til over 35 %.

• Markedsprissætningen for en ECB-renteforhøjelse på 25 basispoint i september er steget til over 95 %.

• Investorerne afventer nu yderligere inflations-, beskæftigelses- og løndata for eurozonen for yderligere at finjustere forventningerne til ECB's politiske udsigter.

Den japanske yen blev styrket over for en kurv af større og mindre valutaer under den asiatiske handel onsdag og fortsatte dermed gevinsterne over for den amerikanske dollar for anden gang i træk, da den amerikanske dollar blev blødere efter svagere end forventede amerikanske inflationsdata.

De globale oliepriser er fortsat tæt på det højeste niveau i en måned på grund af vedvarende forsyningsforstyrrelser gennem Hormuzstrædet, hvilket fornyer bekymringer over det stigende inflationspres på Bank of Japan og styrker forventningerne om yderligere rentestigninger.

Prisen

• Den amerikanske dollar faldt med omkring 0,2 % i forhold til den japanske yen til ¥161,96, efter at have åbnet ved ¥162,24 og nået et intradag-højdepunkt på ¥162,26.

• Yenen lukkede tirsdag med en stigning på 0,1 % over for den amerikanske dollar, hvilket var den tredje daglige stigning i de seneste fire handelsdage, understøttet af svagere amerikanske inflationsdata.

amerikanske dollar

Det amerikanske dollarindeks faldt med 0,15 % onsdag, hvilket forlængede tabet for anden gang i træk, da den amerikanske dollar blev svækket mod en kurv af globale valutaer.

De amerikanske inflationstall for juni var lavere end forventet, drevet af lavere energipriser, hvilket signalerer et aftagende inflationspress på den amerikanske centralbanks politikere.

Renterne på amerikanske statsobligationer faldt, da forventningerne til kortsigtede rentestigninger fra Federal Reserve aftog, mens investorerne afventer yderligere økonomiske data og kommentarer fra Fed-embedsmænd for klarere vejledning om den fremtidige pengepolitik.

Globale oliepriser

Oliepriserne steg med mere end 0,5% onsdag, hvilket forlængede stigningerne for tredje gang i træk og nærmede sig det højeste niveau på en måned, der blev nået tirsdag, da militære sammenstød mellem USA og Iran fortsatte omkring Hormuzstrædet.

Udviklingen af Iran-konflikten

• USA begyndte officielt at håndhæve sin flådeblokade af iranske havne og overvåge skibe, der sejler ind i og ud af landet.

• Amerikanske styrker udførte nye angreb rettet mod iranske missilsystemer og luftforsvarspositioner nær Hormuzstrædet i en yderligere eskalering af konflikten.

• Iran annoncerede nye droneangreb mod mål og militærbaser med tilknytning til USA i hele regionen, samtidig med at de opretholder en øget militær beredskabstilstand.

• Iranske myndigheder sagde, at Washington tager fejl, hvis de mener, at disse handlinger vil tvinge Teheran tilbage til forhandlingsbordet.

• Den amerikanske præsident Donald Trump udsendte en offentlig advarsel til Teheran og truede med at ødelægge alle kraftværker og vigtige broer over Iran "i næste uge", medmindre landet indvilliger i øjeblikkeligt at genoptage forhandlingerne.

Japanske renter

• Midt i højere globale oliepriser er markedsprissætningen for en renteforhøjelse på 25 basispoint fra Bank of Japan på juli-mødet steget til over 30 %.

• Prisfastsættelsen for en renteforhøjelse på 25 basispoint på oktobermødet er steget til over 85 %.

• Investorerne afventer nu yderligere japanske inflations-, beskæftigelses- og løndata for yderligere at finpudse forventningerne til Bank of Japans politiske kurs.