Palladiumpriserne faldt onsdag, da den amerikanske dollar blev styrket over for de fleste større valutaer forud for vigtige økonomiske data.

Senere i dag afventer markederne offentliggørelsen af referatet fra det seneste møde i Federal Reserve, som resulterede i en rentesænkning, mens den nøje overvågede rapport om ikke-landbrugsjobs for september udkommer torsdag.

Ifølge Capital.com er palladium steget med omkring 26 % siden begyndelsen af oktober og nåede omkring 1.500 dollars pr. ounce. Stigningen er gået hånd i hånd med stigninger i platin og er kommet sideløbende med en lempelse af de globale finansielle forhold.

Forventninger om amerikanske rentenedsættelser og en svagere dollar tidligere på måneden understøttede også palladium som en del af, hvad analytikere kalder en "guld plus likviditets"-bølge, der løftede ædelmetallerne generelt.

Palladium bruges næsten udelukkende i katalysatorer til benzinmotorer, hvilket betyder, at amerikanske bil- og elektronikproducenter kan stå over for kraftige prisudsving.

Teknisk analyse fra Monex peger på modstand mellem 1.500 og 1.520 dollars pr. ounce, med forventninger om, at den bredere trend fortsætter opad, omend med volatil handel forude.

Analytikere hos CPM Group sagde, at palladiums nylige styrke er "tæt knyttet til platins præstation", samtidig med at de advarede om, at et svækket amerikansk arbejdsmarked og vedvarende inflation kan tynge efterspørgslen.

Trods annonceringen af en såkaldt handelshvile mellem Washington og Beijing, tyder udtalelser fra amerikanske embedsmænd på, at spændingerne fortsat er til stede. Den amerikanske finansminister sagde, at Kina ikke er en pålidelig handelspartner, mens præsident Donald Trump udtalte, at hans administration ikke vil tillade eksport af avancerede Nvidia-chips til Kina eller andre lande.

Det amerikanske dollarindeks steg med 0,4 % til 99,9 klokken 15:35 GMT efter at have nået et højdepunkt på 99,9 og et lavpunkt på 99,4.

Palladium-futures til levering i december faldt med 0,7 % til 1.414 dollars pr. ounce klokken 15:36 GMT.

Bitcoin-priserne steg en smule onsdag efter et stejlt udsalg i den foregående session, selvom tokenet forblev tæt på syv måneders lavpunkt, da handlende forblev forsigtige forud for vigtige amerikanske jobdata og flere signaler om Federal Reserves politik.

Verdens største kryptovaluta steg med 1,4% til 90.953 dollars klokken 01:25 Eastern Time (06:25 GMT).

Bitcoin faldt kortvarigt under 90.000-dollarmærket tirsdag – det svageste niveau siden april – før det steg igen mod 94.000 dollars. Men det lykkedes ikke at holde disse stigninger, da risikosentimentet forblev skrøbeligt.

Forsigtighed fortsætter omkring Fed ... og alle øjne rettet mod amerikanske jobdata

Det seneste fald afspejler den voksende usikkerhed om Feds renteudvikling. Flere politikere har i de seneste dage fremsat høgeagtige kommentarer, hvor de understreger, at inflationstendensen fortsat er ujævn, og antyder, at der er begrænset plads til yderligere lempelser i år.

Dette skift har dæmpet forventningerne til rentenedsættelser på kort sigt, hvilket har lagt pres på kryptovalutaer.

Investorer afventer nu torsdagens forsinkede rapport om ikke-landbrugsjobs i september – udskudt på grund af sidste måneds nedlukning af regeringen. Dataene vil bidrage til at afklare arbejdsmarkedets styrke og vejlede Feds næste skridt, hvilket potentielt kan være Bitcoins næste store retningskatalysator.

Den amerikanske præsident, Donald Trump, udtalte, at han har truffet sin beslutning om den næste formand for Federal Reserve og muligvis vil annoncere den snart, hvilket yderligere forværrede uroen.

Selvom den nuværende formand Jerome Powells embedsperiode løber indtil maj 2026, har spekulationer om en potentiel efterfølger rejst bekymring om centralbankens fremtidige uafhængighed.

Kraken vurderet til 20 milliarder dollars i seneste finansieringsrunde

Kryptobørsen Kraken meddelte tirsdag, at den har rejst 800 millioner dollars i en finansieringsrunde med to trancher, der værdiansætter virksomheden til 20 milliarder dollars - en stigning på 33% på under to måneder.

Institutionelle investorer, herunder Jane Street, HSG, Oppenheimer Alternative Investment Management og Tribe Capital, deltog i den primære tranche, mens en anden tranche på 200 millioner dollars kom fra Citadel Securities.

Kraken sagde, at midlerne vil bidrage til at accelerere deres mission om at tilbyde regulerede blockchain-baserede finansielle produkter og udvide deres multi-asset platform til futures, aktier, tokeniserede aktiver og betalinger.

Kryptopriser i dag: Dæmpede bevægelser på tværs af altcoins midt i risikoaversion

De fleste store altcoins blev handlet fladt til lavere onsdag, da økonomisk uro holdt investorerne forsigtige.

Ethereum — verdens næststørste kryptovaluta — steg med 1% til 3.027,24 dollars.

XRP, den tredjestørste token, forblev næsten uændret på 2,13 dollars.

Oliepriserne faldt onsdag, da en ophobning af amerikanske råolielagre forværrede bekymringer om overudbud, selvom tabene blev begrænset af stramninger på de globale brændstofmarkeder efter angreb på russisk olieinfrastruktur.

Brent-råoliefutures faldt med 71 cent, eller 1%, til 64,18 dollars pr. tønde klokken 11:11 GMT, efter at være steget med 1,1% i den foregående handel. Amerikansk West Texas Intermediate (WTI) råolie faldt med 63 cent, også 1%, til 60,11 dollars, efter en stigning på 1,4% tirsdag.

Ifølge markedskilder, der citerer data fra American Petroleum Institute, steg de amerikanske råolielagre med 4,45 millioner tønder i ugen, der sluttede den 14. november. Benzinlagrene steg med 1,55 millioner tønder, mens destillatlagrene steg med 577.000 tønder.

Råvareanalytikere hos ING sagde, at rapporten var "generelt pessimistisk", men bemærkede, at "markedsdeltagerne synes mere bekymrede over udbudsrisici end udsigten til fremtidig overudbud."

PVM-analytiker John Evans sagde, at tirsdagens prisstigninger var drevet af et strammende dieselmarked forårsaget af reduceret russisk eksport.

De amerikanske sanktioner mod Rosneft og Lukoil inkluderer en frist den 21. november for virksomheder til at stoppe deres handler med de to store russiske firmaer.

Det amerikanske finansministerium udtalte mandag, at sanktionerne – som allerede lægger pres på de russiske olieindtægter – forventes at begrænse landets eksportmængder. Købere i Kina og Indien er allerede begyndt at skifte til alternative leverandører.

Disse bekymringer om udbuddet er blevet opvejet af analytikernes forventninger om, at den nuværende globale olieproduktion overstiger efterspørgslen, hvilket tynger priserne.

Efter de seneste ukrainske angreb på Ruslands energiinfrastruktur og havnefaciliteter steg de europæiske dieselraffineringsmarginer tirsdag til det højeste niveau siden september 2023, midt i en bredere stigning i de globale raffineringsspreder.

Officielle amerikanske lagerdata offentliggøres senere onsdag. En Reuters-måling blandt otte analytikere viste, at forventningerne til, at råolielagrene ville være faldet med gennemsnitligt 600.000 tønder i ugen, der sluttede den 14. november.

Det britiske pund faldt en smule onsdag, efter at de britiske inflationsdata for oktober stort set var på niveau med forventningerne, hvilket forstærkede spekulationerne om, at Bank of England kan sænke renten næste måned, mens den amerikanske dollar blev styrket forud for Nvidias indtjening og vigtige amerikanske data.

Samtidig nåede den japanske yen et ti-måneders lavpunkt over for dollaren efter Bank of Japans guvernør, Kazuo Uedas møde med centrale ministre, herunder finansminister Satsuki Katayama, der sagde, at regeringen overvåger markederne "med en høj grad af årvågenhed".

Officielle data offentliggjort onsdag viste, at den årlige forbrugerinflation i Storbritannien faldt til 3,6 % i oktober fra 3,8 % i september, hvilket er det laveste niveau i 18 måneder og matcher forventningerne fra Bank of England og økonomer adspurgt af Reuters.

Forventningerne om en rentenedsættelse i december stiger

Tallene styrkede forventningerne om, at Bank of England kunne fortsætte med en rentesænkning i december.

Sanjay Raja, cheføkonom i Storbritannien hos Deutsche Bank, udtalte: "Med en mere afmatning på arbejdsmarkedet end forventet, en svagere BNP-vækst end Bank of Englands prognoser, og en kerneinflation, der konsekvent ligger under Bank of Englands prognoser, tror vi, at guvernør Andrew Bailey vil føle sig mere og mere sikker på at presse Bank of Englands rente ned under 4 %."

Pundet faldt med 0,17 % til 1,3121 dollars efter kortvarigt at have nået sit laveste niveau siden fredag, hvor de britiske markeder blev rystet af spekulationer omkring det kommende budget den 26. november.

Andre steder søgte investorerne en klarere retning, mens amerikanske agenturer arbejdede på at afvikle en pukkel af forsinkede data efter den lange nedlukning af den offentlige sektor.

Dollarindekset – som følger den amerikanske dollar mod seks store valutaer – steg med 0,15 % til 99,75.

Yenen faldt med 0,4 % til 156,15 pr. dollar, hvilket er det laveste niveau siden januar.

Dollaren blev styrket i takt med den stærke efterspørgsel efter amerikanske statsobligationer, selvom forventningerne til rentenedsættelser fra Fed blev aftaget – et tegn, som analytikere siger, sandsynligvis afspejler pengestrømme til sikre havne.

Francesco Pesole, valutastrateg hos ING, sagde: "Vi går ind i store amerikanske nøgletal, så en vis forsigtighed er naturlig, selvom momentum klart favoriserer dollaren." Han tilføjede: "Det er en blanding af sikre afdækningsstrømme og fortsat markedsskepsis over for en rentesænkning fra Fed i december."

Ifølge CME's FedWatch-værktøj prissætter Fed-futures nu en implicit sandsynlighed på 47 % for en rentenedsættelse på 25 basispoint på mødet den 10. december, en stigning fra 42,4 % dagen før.

Præsident Donald Trump gentog tirsdag sin kritik af Fed-formand Jerome Powell og sagde: "Jeg ville elske at fyre den fyr, der er der nu ... men nogen stopper mig." Powells embedsperiode slutter i maj.

Et afgørende øjeblik

Valutahandlere holdt også øje med virksomhedernes indtjening, hvor Nvidia (NVDA.O) forventes at offentliggøre resultater for tredje kvartal senere på dagen.

De globale markeder har været under hårdt pres i denne uge, hvor S&P 500 registrerede fire dage i træk med tab på grund af bekymring over udstrakte værdiansættelser i AI-forbundne aktier.

"Vi har Nvidias resultater i dag, og det kan være et afgørende øjeblik for aktier," sagde INGs Pesole. "Det er usædvanligt, at en enkeltstående offentliggørelse af resultater bevæger valutamarkederne, men hvis resultaterne er ekstremt stærke eller ekstremt svage, kan afsmittende virkninger være betydelige."

Stigning i ansøgninger om arbejdsløshed i USA

Tirsdagens data øgede markedets ængstelse yderligere, da de viste en kraftig stigning i antallet af amerikanere, der modtager arbejdsløshedsunderstøttelse, mellem midten af september og midten af oktober.

Endnu en vigtig test kommer torsdag med den forsinkede rapport om ikke-landbrugsmæssige lønsedler for september, udskudt på grund af regeringens nedlukning.

I takt med at risikoappetitten svækkedes yderligere, faldt den australske dollar med 0,4 % til 0,6485 amerikanske dollars, mens den newzealandske dollar faldt med 0,5 % til 0,56300 dollars.