Den japanske yen faldt på det asiatiske marked fredag mod en kurv af større og mindre valutaer og fortsatte dermed sine tab for femte dag i træk mod den amerikanske dollar. Yenen handles tæt på et to-ugers lavpunkt og er på vej til sit første ugentlige tab i en måned under de japanske myndigheders vågne øje, da finansministeren gentog advarsler mod spekulation på valutamarkedet.

Investorer fokuserer fortsat på at købe amerikanske dollars som den foretrukne alternative investering midt i de eskalerende spændinger mellem USA og Iran i Hormuzstrædet, hvor begge sider har udvekslet kontrol over skibe og olietankskibe.

Data offentliggjort i Tokyo i dag viste en stigning i Japans kerneinflation for marts; denne stigning var dog ikke tilstrækkelig til at øge sandsynligheden for, at Bank of Japan (BoE) hæver renten i næste uge.

Prisoversigt

- Dagens japanske yenkurs: Dollaren steg i forhold til yenen med cirka 0,15 % til (159,84¥) fra dagens åbningskurs på (159,64¥) efter at have noteret et lavpunkt på (159,60¥).

- Yenen sluttede torsdagens handel med et fald på 0,15% mod dollaren, hvilket markerer det fjerde daglige fald i træk på grund af eskalerende spændinger mellem USA og Iran.

Ugentlig handel

I løbet af denne uges handel, som officielt afsluttes med kursafregninger i dag, er den japanske yen faldet med cirka 0,8 % mod den amerikanske dollar indtil videre og er dermed i en position til at lide sit første ugentlige tab i en måned.

Japanske myndigheder

Den japanske finansminister Satsuki Katayama genbekræftede fredag sin mundtlige advarsel vedrørende intervention på valutamarkedet og bemærkede, at myndighederne er i stand til at træffe "afgørende" foranstaltninger for at modvirke spekulation. Dette fulgte efter hendes udtalelse i går om, at Japan har "fuld frihed" til at intervenere, og hævdede, at tidligere interventioner var effektive.

I takt med at myndighederne fortsætter med at bekæmpe yenens svaghed, udtalte Akihiko Yoko, chefanalytiker hos MUFG Bank, at det er vanskeligt at forestille sig et scenarie, hvor yenen falder kraftigt til under 160-niveauet mod dollaren på kort sigt.

Den amerikanske dollar

Dollarindekset steg med mere end 0,1% fredag, hvilket forlængede stigningerne for fjerde handelsdag i træk og afspejler den fortsatte stigning i den amerikanske valuta.

Denne stigning kommer i takt med, at investorer prioriterer den amerikanske dollar som et sikkert tilflugtssted, da USA og Iran fortsat er fastlåst omkring våbenhvilen, blokaden, atomspørgsmål og kontrollen over strædet. Disse tvister holder den strategiske vandvej effektivt lukket og truer med et chok i energisektoren, der kan skade de globale økonomier.

Skye Masters, chef for markedsanalyse hos National Australia Bank, bemærkede: "Trods Trumps forlængelse af våbenhvilen er spændingerne fortsat høje med Irans afvisning af at genåbne Hormuzstrædet og den fortsatte amerikanske flådeblokade, hvilket øger risikoen for langvarige forsyningsforstyrrelser."

Opdateringer om den iranske krig

- Trump: Teheran ønsker at lave en aftale, men dets ledelse er i kaos.

- Trump: Vi har ikke travlt med en aftale, men hvis Iran ikke ønsker en, "vil jeg afslutte den militært."

- Den iranske præsident Masoud Pezeshkian beskrev den amerikanske blokade og trusler som "vigtigste hindringer" for reelle forhandlinger.

Pakistan fortsætter sine bestræbelser på at genoplive fredsforhandlingerne mellem USA og Iran i Islamabad.

- Iran beslaglagde et nyt fartøj i Hormuzstrædet og udfordrede dermed den amerikanske flådeoverlegenhed.

Globale oliepriser

De globale oliepriser steg med mere end 0,5 % fredag og fastholdt dermed stigningerne for femte dag i træk. Priserne handles tæt på to-ugers højdepunkter på grund af stigende frygt for afbrydelser i energiforsyningen, da Hormuzstrædet forbliver lukket for tankskibe. Stigningen i oliepriserne fornyer bekymringer om accelererende inflation, hvilket kan presse centralbankerne til at hæve renten på kort sigt.

Kerneinflation

Data offentliggjort i Tokyo i dag viste, at Japans kerneforbrugerprisindeks (CPI) steg med 1,8 % i marts, hvilket er højere end markedets forventninger på 1,7 % og en stigning fra 1,6 % i februar. Disse tal indikerer et voksende inflationspres på BoJ's politikere, hvilket potentielt øger chancerne for japanske renteforhøjelser senere på året.

Japanske renter

- Reuters rapporterede, at BoJ sandsynligvis vil afstå fra at hæve renten i næste uge, da de svindende udsigter til en snarlig afslutning på krigen i Mellemøsten holder de økonomiske og prismæssige udsigter meget usikre.

- Guvernør Kazuo Ueda har for nylig afstået fra at love en renteforhøjelse i april på grund af krigens indvirkning på de økonomiske prognoser.

- Markedsprissætningen for en renteforhøjelse på 25 basispoint i april forbliver stabil på omkring 10 %.

Forventninger til den japanske yens præstation

Suzuki fra Matsui Securities udtalte, at intervention fra japanske myndigheder er usandsynlig, medmindre dollar/yen-kursen overstiger dens højdepunkt på 161,95 i april 2024. Han tilføjede, at selvom yen-svagheden accelererer efter næste uges BoJ-møde, vil centralbanken sandsynligvis starte med mundtlige udtalelser, før den tyer til egentlig intervention.

Tom Leigh, formand for BitMine Immersion Technologies, udtalte, at han mener, at prisen på Ethereum i sidste ende kan nå $250.000.

Leigh godkendte specifikt kursmålet på 250.000 dollars, der er fremhævet i en ny rapport fra platformen "Etherealize". Rapporten fremhæver, at Ethereums staking-funktion giver et afkast svarende til renter optjent fra en bankkonto, hvilket giver valutaen et særligt anvendelsesområde sammenlignet med dens rival, Bitcoin. Desuden argumenterer forskere for, at Ethereums Proof-of-Stake (PoS)-model kan tilbyde stærkere langsigtet netværkssikkerhed sammenlignet med Bitcoins mining-mekanisme.

Tom Leigh beskrev Etherealize-rapporten som en "frisk og omfattende vision for Ethereums fremtid" og understøttede argumentet om, at den digitale valuta kunne drage fordel af elementer, der ikke er tilgængelige i guld eller Bitcoin, såsom staking-mekanismen og netværkets omfattende anvendelighed.

Rapporten estimerer en samlet adresserbar markedsmulighed for Ethereum på cirka 31,5 billioner dollars. Baseret på en cirkulerende forsyning på 121 millioner mønter svarer dette til en teoretisk pris på næsten 250.000 dollars pr. enhed.

Rapporten bemærkede dog, at Leigh har en direkte interesse i at støtte denne udsigt, da BitMine betragtes som verdens største institutionelle ejer af Ethereum. BitMines aktie (BMNR) er faldet med 28% i år og handles i øjeblikket til 22,59 dollars pr. aktie.

Priserne på Brent-råolie steg med mere end 3% efter en rapport fra Israels N12-kanal, der oplyste, at Irans chefforhandler med USA har indgivet sin afskedsbegæring.

Kl. 14:05 ET steg Brent-råolieprisen med cirka 3 % til 104,79 dollars pr. tønde, mens West Texas Intermediate (WTI) steg med over 3 % til 95,95 dollars pr. tønde.

Ifølge rapporten trak den iranske parlamentsformand, Mohammad Bagher Ghalibaf, sig fra sin stilling som Teherans øverste forhandler på grund af indblanding fra den iranske revolutionsgarde (IRGC).

Selvom CNBC ikke har bekræftet rapportens gyldighed, vækker muligheden for intervention fra IRGC markedets frygt for en mere hård linje fra Teherans side under forhandlingerne med USA.

I mellemtiden er strømmen af olietankskibe gennem Hormuzstrædet fortsat ekstremt lav, da USA og Iran forsøger at indføre gensidige blokader i våbenhvilen.

Iran kræver fortsat, at skibe indhenter forudgående tilladelse til at krydse strædet. Omvendt udtalte den amerikanske præsident Donald Trump torsdag, at USA har "total kontrol" over den maritime passage, og tilføjede, at skibe kræver tilladelse fra den amerikanske flåde for at passere.

USA har håndhævet en blokade af iranske havne siden 13. april.

I den nuværende periode har både USA og Iran også beslaglagt skibe; Iran tilbageholdt to fragtskibe i strædet onsdag, mens USA opfangede adskillige iranske olietankskibe.

Store amerikanske aktieindeks faldt en smule torsdag, da investorer afventede klarere signaler vedrørende konflikten mellem USA og Iran, mens blandede virksomhedsresultater genoplivede bekymringer over AI's indvirkning på softwaresektoren.

Teheran strammede sit greb om Hormuzstrædet og udsendte onsdag optagelser af specialstyrker, der stormede et stort fragtskib, der blev beslaglagt. Iran fortsætter med at kræve, at USA ophæver den flådeblokade, der er indført mod landets havne.

Selvom investorer har vist bemærkelsesværdig modstandsdygtighed på det seneste, og stort set har ignoreret krigsrisici, er der tegn på træthed. Dette har ført til korte perioder med risikoaversion, da markedet søger klarhed over konfliktens løsning og timing. Med oliepriser over 100 dollars pr. tønde er risikoen for en genopblussen af inflationen fortsat en central bekymring.

Markedsudvikling kl. 09:46 ET

- Dow Jones Industrial Average: Faldt med 154 point (0,30%) til 49.341,55.

- S&P 500: Faldt med 6,61 point (0,10%) til 7.131,08.

- Nasdaq Composite: Faldt med 57,27 point (0,26%) til 24.593,45.

Data offentliggjort torsdag viste en lille stigning i de ugentlige ledighedsansøgninger, selvom truslen om krigsdrevne prisstigninger fortsat hænger over økonomien.

Indtjening under lup

Trods en stort set stærk indtjeningssæson indtil videre sætter investorerne spørgsmålstegn ved pålideligheden af disse resultater som en fremtidig indikator, da de kun afspejler én måned med forstyrrelser i Mellemøsten.

Kiran Ganesh, multi-asset strateg hos UBS Global Wealth Management, bemærkede: "Indtjeningsresultaterne afspejler endnu ikke virkningen af energiforsyningschokket." Han tilføjede, at selvom et oliechok hæmmer væksten, er der stærk strukturel støtte, og markedet forbliver komfortabelt, så længe der er en vej til deeskalering.

Pres på teknologiaktier

- IBM: Aktierne faldt med 12% efter at omsætningsvæksten i 1. kvartal aftog på grund af svaghed i softwareforretningen, hvilket har givet anledning til frygt for, at AI-værktøjer forstyrrer traditionelle softwareforretningsmodeller.

- Microsoft og Adobe: Aktierne faldt henholdsvis 2,6 % og 7,3 %.

- S&P 500 IT-sektoren: Faldt med 0,6 %, hvilket var den primære belastning for indekset, selvom en stigning på 1,8 % i forsyningssektoren hjalp med at begrænse de bredere tab.

Bemærkelsesværdige aktiebevægelser

- Tesla: Faldt med 3,8% efter at have øget sine budgetplaner for 2026 til over 25 milliarder dollars, da Elon Musk i høj grad fokuserer på AI, robotteknologi og chips.

- Lockheed Martin: Faldt med 3,7% efter lavere end forventet overskud i 1. kvartal.

- Texas Instruments: Steg med 10,5 % efter en prognose for omsætning og overskud i 2. kvartal, der overgik Wall Streets estimater.

- Cannabisaktier: Tilray Brands og Canopy Growth steg med henholdsvis 5,8 % og 6,5 %, efter at det amerikanske justitsministerium omklassificerede statslicenseret marihuana som et mindre farligt stof.

Med hensyn til markedsbredde var der et forhold på 1,04 til 1 mellem fremadgående og tilbagegående emissioner på NYSE og 1,51 til 1 på Nasdaq. S&P 500 registrerede 28 nye 52-ugers højdepunkter og 5 nye lavpunkter, mens Nasdaq oplevede 74 nye højdepunkter og 41 nye lavpunkter.