Guldpriserne faldt mandag, da den amerikanske dollar blev styrket over for de fleste større valutaer, og investorer bevægede sig væk fra sikre aktiver efter annonceringen af en forlængelse af forhandlingsfristen mellem USA og Kina.

Tirsdag offentliggør USA forbrugerprisindeksets (CPI) inflationsdata, hvor det forventes, at kerne-CPI vil stige med 0,3 % måned-til-måned i juli og med 3 % år-til-år.

Den amerikanske præsident Donald Trump annoncerede via sin platform Truth Social, at guld ikke vil blive pålagt told, og dermed omstødte den amerikanske toldmyndigheds beslutning om at indføre told på importeret guldbarrer fra Schweiz.

"Guld vil ikke blive pålagt told!" skrev Trump i et opslag på Truth Social.

Det Hvide Hus afslørede også, at præsident Trump har underskrevet en bekendtgørelse, der forlænger suspenderingen af forhøjede amerikanske toldsatser på kinesiske varer i yderligere 90 dage, ifølge en embedsmand i Det Hvide Hus citeret af CNBC mandag eftermiddag.

Ordren blev underskrevet få timer før midnat, hvor den midlertidige frysning af Trumps toldsatser var udløbet.

I mellemtiden steg det amerikanske dollarindeks med 0,4% til 98,5 point klokken 20:58 GMT, efter at have nået et højdepunkt på 99,3 og et lavpunkt på 98,03.

Inden for metalhandel faldt spotprisen på guld med 2,6 % – eller 90,5 dollars – til 3.401,1 dollars pr. ounce kl. 20:59 GMT, hvilket var det største daglige fald siden maj.

Bitcoin kom tæt på sit rekordhøje niveau efter en stigning natten over, der også skubbede Ethereum til niveauer, der ikke er set siden 2021.

Ifølge data fra Coin Metrics steg Bitcoin med 1% til $119.782, mens Ethereum faldt med omkring 1,6% til $4.181 efter at være steget søndag til sit højeste niveau siden december 2021. Fredag brød Ethereum over $4.000 for første gang siden da.

Disse bevægelser kom i takt med at amerikanske aktiefutures steg mandag morgen, hvor investorer afventede vigtige inflationsdata, mens aktier handles nær rekordhøjder.

Aktierne i Coinbase steg med mere end 5%, Circle steg med 3%, og Galaxy Digital steg med 8%. Bitcoin Proxy Strategy-aktier steg med over 4%, mens flere mineselskaber, herunder Mara Holdings, Riot Platforms og Iris Energy, oplevede stigninger på mere end 3%.

Efter stærke resultater fra kryptovalutaer og aktier i andet kvartal forventede mange investorer en sund afmatning i august – historisk set en svag handelsmåned på tværs af markeder, herunder krypto.

Markus Thielen, administrerende direktør for 10x Research, sagde, at den seneste krypto-stigning var drevet af opkøb i asiatiske sessioner midt i den hurtige stigning i amerikansk gæld. Han bemærkede, at Bitcoins udbrud fra sit "akkumulerings"-interval i begyndelsen af juli faldt sammen med præsident Donald Trumps underskrivelse af "Beautiful Big Bill", som hævede gældsloftet med 5 billioner dollars.

"Bitcoins udbrud er ikke tilfældigt – det er drevet af den hurtigste amerikanske gældsudvidelse i historien, og momentummet er stadig stærkt," sagde Thielen. "Uanset om økonomien forbliver stærk eller går ind i en recession, er tilstrømningen af ny gæld en medvind for hårde aktiver som Bitcoin og guld." Han tilføjede, at det næste store modstandsniveau på $133.000 nu er i sigte, hvor markedsstrukturen og positioneringen favoriserer købere.

I mellemtiden nød Ethereum-relaterede aktier godt af kapitalstrømme til et nyt sæt af treasury-selskaber, hvilket skubbede den næststørste kryptovaluta over $4.000 - et vigtigt psykologisk og teknisk niveau for investorer.

Bitmain Emergent Technologies-aktier steg med 25% – efter et næsten identisk spring fredag – mens Sharp Link Gaming steg med 11%. Ifølge data fra Sosovalue tiltrak Ethereums børsnoterede fonde (ETF'er) en tilstrømning på 326,83 millioner dollars i sidste uge, sammenlignet med 246,75 millioner dollars for Bitcoin-ETF'er.

Bitcoin ligger fortsat omkring 3% under toppen fra 14. juli, mens Ethereum stadig er 14% under rekorden fra november 2021.

Ethereums gennembrud gennem en årelang teknisk barriere har sammen med Bitcoins weekendrally styrket forventningerne til starten på en "altcoin-sæson". Analytikere mener, at en pause i Bitcoin og Ethereums stigning kan bane vejen for et stærkt løb for altcoins, hvis de økonomiske forhold forbliver stabile.

På bare fire måneder er Ethereum mere end tredoblet i værdi takket være store tilstrømninger fra digitale aktiver og amerikanske spot-ETF'er, mens Bitcoin er steget med mere end 600 % i løbet af de seneste to år.

Shashank Sripada, medstifter og COO for det generative AI-netværk GAIA, sagde: "Betingelserne er sat for altcoin-sæsonen," og forklarede, at en sådan sæson typisk begynder, når kapital roterer mod mere risikable tokens, efter at store mønter er gået i stå.

Coinanalyze-data viser, at altcoins dominans stiger mod Ethereum, mens CoinGlass Altcoin Season Index - som måler præstationen af alle ikke-Bitcoin-aktiver i forhold til Bitcoin - ligger på 39 efter at have toppet på 88 i begyndelsen af december.

João Weidson, grundlægger af kryptoanalyseplatformen Alfractale, sagde, at "den sjove fase for altcoins lige er begyndt og kan vare indtil november", og bemærkede i et opslag på X, at Ethereums seneste præstation, drevet af institutionel interesse og ETF-tilstrømning, kunne understøtte denne sæson.

I sidste uge oversteg Ethereums tilstrømning ($325 millioner) langt Bitcoins tilstrømning ($247 millioner), hvilket understreger Ethereums pres for at indhente Bitcoin på dette område – hvilket potentielt tiltrækker ny kapital til relaterede altcoins.

En hval bygger et massivt skatkammer

CryptoPolitan rapporterede, at en ny statskasse blev dannet i sidste uge gennem løbende køb fra det åbne marked og over-the-counter (OTC) platforme, efter en tidligere forpligtelse til at holde 171.000 ETH. Virksomheden tilføjede 49.533 ETH nær den seneste lokale top, hvilket bragte den samlede beholdning op på 221.166 ETH fordelt på flere forbundne tegnebøger, der hver indeholder mellem 42.013 og 29.772 ETH.

Enhedens identitet forbliver ukendt, men spekulationer forbinder den med store statsobligationer som Bitmain eller Sharp Link Gaming. Institutionelle købere bruger i dag andre lagringsstrategier end tidlige investorer eller ICO-statsobligationer på grund af udviklende sikkerhedsproblemer og transaktionssporing i takt med at Ethereums værdi stiger.

Ethereum-reserverne på tværs af alle børser er faldet til nær historiske lavpunkter på 18,89 millioner ETH, mens Binances reserver er steget siden maj – hvilket tyder på en blanding af hvalindskud til handel eller deltagelse i børsens likvide staking-program, hvor den har omkring 8,32% af markedsandelen.

Salgspres fra nogle tidlige hvaler

Trods forventninger om nye prishøjder solgte én Ethereum ICO-deltager 2.300 ETH - næsten hele deres oprindelige investering. Selvom investeringens nominelle værdi er steget, handles Ethereum stadig relativt lavt i forhold til Bitcoin, efter at have toppet på 0,14 BTC i lanceringsperioden.

Den nuværende stigning har ikke været ledsaget af betydelige detailkøb, mens institutioner fortsat er i stand til at absorbere store mængder ETH for at generere passiv indkomst gennem decentraliserede finansieringsinstrumenter (DeFi).

Analytikere forbliver optimistiske med hensyn til yderligere gevinster

Handlende og investorer ser Ethereums nylige udbrud fra et "Wyckoff-akkumuleringsmønster" som en måde at bane vejen for vedvarende gevinster med potentiale til at nå omkring $6.000, ifølge analytiker Lord Hawkins, der bemærkede, at en overskridelse af $4.200 markerer et "tegn på styrke".

Analytikerne “Crypto Rover” og “Titan of Crypto” sagde, at Ethereum er brudt ud af en flerårig symmetrisk trekant med et muligt teknisk mål på $8.000. Analytiker Nilesh Verma mener, at tokenet kan nå $10.000 om 6-8 måneder og potentielt $20.000 i samme tidsramme, baseret på tidligere cyklusser.

Bitcoins faldende andel øger snak om 'flippening'

Analytiker Ali erklærede, at "altcoin-sæsonen officielt er begyndt", efter at Ethereums netto markedsværdiændring oversteg Bitcoins for første gang i denne cyklus, hvilket signalerer investorernes parathed til at rette flere midler mod andre store kryptovalutaer.

Kobberpriserne var stabile mandag, da Chile tillod minedriften at genoptages i Codelcos El Teniente-mine, mens markedet afventede yderligere signaler om renteudviklingen.

Benchmarkprisen på tre måneders kobber på London Metal Exchange faldt med 0,1 % til 9.756 dollars pr. ton klokken 09:34 GMT efter at være steget med 1,4 % i sidste uge.

Codelco meddelte lørdag, at de chilenske myndigheder havde godkendt genåbningen af dele af El Teniente, der ikke var berørt af kollapset den 31. juli, som dræbte seks arbejdere, for at lette bekymringerne omkring forsyningerne.

På forbrugssiden viste data, at Kinas producentpriser faldt mere end forventet i juli, mens forbrugerpriserne forblev uændrede, hvilket afspejler en svag indenlandsk efterspørgsel.

Investorer håber, at efterspørgslen fra Kina, verdens største forbruger af metal, vil forbedres i september – typisk i højsæsonen – og at Beijing og Washington vil forlænge fristen for at nå frem til en handelsaftale endnu engang.

En erhvervsdrivende bemærkede, at metalmarkedet var relativt roligt forud for offentliggørelsen af amerikanske inflationsdata i denne uge, hvilket kan afgøre, om Federal Reserve reducerer låneomkostningerne næste måned, da lavere renter øger de økonomiske vækstudsigter for industrielle metaller knyttet til økonomisk aktivitet.

Teknisk set fandt kobber støtte ved sine 21- og 50-dages glidende gennemsnit i intervallet $9.735-$9.740.

Blandt andre LME-metaller lå zinkprisen stabilt på 2.825 dollars pr. ton. Prisforskellen mellem spotkontrakten for zink og tremånederskontrakten blev dog indsnævret til 20 cents fra 13 dollars den 15. august, da de tilgængelige lagerbeholdninger, der var godkendt af børsen, faldt til det laveste niveau i to år.

Aluminium faldt med 0,5% til 2.596,50 dollars pr. ton, bly faldt med 0,3% til 2.001,50 dollars, tin var uændret på 33.450 dollars, og nikkel steg med 0,7% til 15.260 dollars.

I mellemtiden steg det amerikanske dollarindeks med 0,4 % til 98,6 klokken 15:57 GMT, med et højdepunkt på 99,3 og et lavpunkt på 98,03.

I den amerikanske handel faldt kobberfutures for september med 0,1% til 4,46 dollars pr. pund klokken 15:53 GMT.

Bitcoin forventes at bryde sit rekordhøje niveau denne måned, da optimismen omkring de makroøkonomiske udsigter fortsat understøtter risikofyldte aktiver, herunder kryptovalutaer, ifølge eksperter citeret af Decrypt søndag.

Weekendens gevinster hjalp med at opveje sidste uges tab, hvor Bitcoin steg med 4,5% siden lørdagens åbning og nærmede sig sit højdepunkt den 14. juli på $122.838, ifølge CoinGecko-data.

Den åbne interesse voksede med 7.834 BTC, sammen med stigninger i både spot- og perpetual-handelsvolumener, ifølge derivatplatformen Coinalyze, med tegn på, at opsvinget primært var drevet af spekulative lange positioner.

Sean Dawson, forskningschef hos optionsplatformen Dervie, fortalte Decrypt: "Der er stadig masser af brændstof tilbage til denne stigning," og tilføjede, at Bitcoin forventes at nå "$150.000 inden årets udgang" baseret på volatilitetsdata.

Kryptovalutakurserne steg kraftigt efter en stigning i tech-aktier i sidste uge, hvilket faldt sammen med investorernes optimisme over potentielle amerikanske rentesænkninger og en svagere dollar.

Det kryptofokuserede nyhedsbrev Ecoinometrics bemærkede i et søndagsindlæg på X, at den voksende korrelation mellem Nasdaq og Bitcoin "forklarer den seneste prisudvikling". Det tilføjede: "Bitcoin er måske digitalt guld, men det handles som et højrisikoaktiv. Det, der virkelig betyder noget, er, om markederne er i en risiko-på-eller risiko-off-tilstand."

Markederne vender nu deres opmærksomhed mod tirsdagens forbrugerprisindeksrapport for juli, hvor økonomer forventer en stigning på 10 basispoint i den årlige inflation til 2,8 %.

En lavere end forventet aflæsning kan øge forventningerne om en rentenedsættelse fra Federal Reserve allerede i september.

Dawson sagde: "Vi ser en konvergens af økonomiske og politiske faktorer, der kan drive priserne op," og tilføjede: "Kryptovalutaer har en tendens til at klare sig godt i miljøer med lave renter."

Dawson pegede dog også på den stigende efterspørgsel efter put-optioner, hvilket afspejler øget bekymring over en mulig positiv overraskelse i inflationsdataene, hvilket kan forårsage "en mindre panik" og føre til "et kraftigt fald".

Bitcoin og krypto får et regulatorisk boost fra USA

Bitcoin oplevede stærke stigninger i anden halvdel af sidste uge, efter at den amerikanske præsident Donald Trump underskrev en ordre, der pålagde regulatorer at give pensions- og opsparingsordninger, såsom 401(k)'er, adgang til alternative aktiver og private equity-investeringer, herunder kryptovalutaer.

Dette skridt åbner døren for en ny kilde til institutionel efterspørgsel efter digitale aktiver, midt i en voksende institutionel interesse.

De største amerikanske Bitcoin ETF'er oplevede tre dage i træk med stærk tilstrømning efter Trumps ordre, hvilket faldt sammen med en kraftig stigning i Bitcoin-priserne. Imidlertid fandt en stor del af de seneste kryptogevinster sted i weekenden med lav likviditet, hvilket rejser spørgsmål om bæredygtigheden af de nuværende prisniveauer.

Trumps ordre i sidste uge fulgte efter en række pro-krypto regulatoriske tiltag fra hans administration i de seneste måneder, herunder vedtagelsen af et lovforslag om etablering af en regulatorisk ramme for stablecoins.

Rumble afvejer bud på 1,2 milliarder dollars for Tether-backed Northern Data

Den amerikanske videoplatform Rumble Inc. (NASDAQ: RUM) meddelte søndag, at den overvejer et tilbud på 1,17 milliarder dollars for at overtage den tyske AI-virksomhed Northern Data AG (F:NB2).

Tether, verdens største udsteder af stablecoins, er Northern Datas største aktionær og kan blive Rumbles største aktionær, hvis handlen går igennem.

Rumble oplyste, at de overvejer at tilbyde 2,319 aktier for hver Northern Data-aktie, svarende til 18,3 dollars pr. aktie, og at værdiansætte handlen til 1,17 milliarder dollars.

Den tilføjede, at Tether også kunne blive en af Rumbles største kunder, hvis aftalen fortsætter, med en flerårig forpligtelse til at købe processorer fra virksomheden. Rumble understregede dog, at tilbuddet stadig er foreløbigt og endnu ikke endeligt.